Konserwatywny kablowy kanał informacyjny Newsmax planuje wejść na giełdę, a także stara się pozyskać aż 225 milionów dolarów w ramach oferty prywatnej, aby rozszerzyć swoją obecność zarówno w telewizji kablowej, jak i w streamingu.
Firma opublikowała we wtorek prezentację inwestorską na swojej stronie internetowej, w której przedstawiła planowaną ofertę prywatną, a także ujawniła, że planuje zebrać kolejne 75 milionów dolarów, wchodząc na giełdę nowojorską lub Nasdaq. Firma twierdzi, że zarezerwowała już ticker NMAX.
Według Chrisa Ruddy’ego, dyrektora generalnego Newsmax, decyzja o podniesieniu kapitału i wejściu na giełdę ma na celu wykorzystanie tego, co postrzega jako czas boomu dla konserwatywnych mediów, wywołany częściowo przez Truth Social byłego prezydenta Trumpa.
Ruddy powiedział, że zaskakujący sukces giełdowy Trump Media and Technology Group po SPAC był czynnikiem wpływającym na decyzję Newsmax.
„W zeszłym roku zarobili 4 miliony dolarów, a dziś ich wartość wynosi ponad 7 miliardów dolarów, myślę, że jest to dowód na to, że rynek jest bardzo silny dla nowych mediów, mediów o konserwatywnych poglądach” – mówi Ruddy, dodając, że inne firmy, które weszły na giełdę, takie jak konserwatywna platforma wideo Rumble, również odegrały pewną rolę.
Podobnie jak w przypadku firmy Trumpa (lub akcji takich jak GameStop i AMC Entertainment), Ruddy ma nadzieję, że IPO zaangażuje inwestorów detalicznych, z których wielu wyraziłoby swój entuzjazm na innych platformach.
„Nasz plan polega na tym, że w zasadzie zainteresowalibyśmy wielu interesariuszy Newsmax promocją i rozwojem firmy, więc jest to dobry sposób na współpracę z setkami tysięcy inwestorów w całym kraju” – mówi.
Ponieważ rok 2024 jest rokiem wyborczym, Newsmax może odnotować znaczny wzrost przychodów.
„Prowadzimy wiele działań biznesowych, nasze przychody w tym roku wyniosą od 180 do 200 milionów dolarów” – mówi Ruddy. „Ludzie są bardzo wrażliwi i zainteresowani wiadomościami w tym roku z powodu wyborów.”
Zgodnie z prezentacją inwestorską, firma twierdzi, że jej celem jest osiągnięcie 181 milionów dolarów przychodów w tym roku, w porównaniu do 135 milionów dolarów w 2023 roku. Firma twierdzi, że jej sprzedaż reklam telewizyjnych w ubiegłym roku wyniosła 72 miliony dolarów, a firmy i marki takie jak TikTok, Ozempic, Cigna, Dave & Busters i Midas dołączyły ostatnio jako reklamodawcy.
„Mamy nadzieję, że [reklama] będzie rosła wraz ze wzrostem naszej widowni. Zwykle jest to funkcja zaangażowania, prawda?” Dodaje Ruddy. „Ten rok powinien być naprawdę dobry pod względem oglądalności, ale myślę, że Newsmax rośnie. Większość firm kablowych spada, ale wciąż mamy miejsce na wzrost. Jesteśmy w nieco ponad 50 milionach domów, wciąż możemy być w kolejnych 20 milionach domów.”
Zgodnie z prezentacją, Newsmax zaoferuje 30.000 akcji w ofercie prywatnej akredytowanym inwestorom, sprzedając je po 5.000 USD za sztukę, z opcją sprzedaży kolejnych 15.000. Firma twierdzi, że każda akcja będzie miała 7-procentową roczną dywidendę.
Oferta publiczna miałaby nastąpić pod koniec tego roku lub na początku 2025 r.
Istnieją również wyzwania, przed którymi stoi firma, a które mogą mieć wpływ na jej plan.
Newsmax zmaga się ze sprawami o zniesławienie wniesionymi przez Dominion Voting Systems i Smartmatic w związku z niektórymi relacjami z wyborów po 2020 roku. Wynik tych spraw pozostaje niepewny. Fox News rozstrzygnął swój własny pozew od Dominion za 787 milionów dolarów i nadal ma do czynienia z pozwem Smartmatic. Sprawy te są obecnie wyznaczone na wrześniowe terminy rozpraw.
Sama branża płatnej telewizji nadal spada. Podczas gdy większość analityków spodziewa się, że w pewnym momencie branża osiągnie „dno” liczby abonentów, nie jest pewne, jak bardzo będzie ona spadać.
Ruddy argumentuje, że w przeciwieństwie do tradycyjnych kablowych kanałów informacyjnych – które są już szeroko dystrybuowane i mają wysokie opłaty – Newsmax może nadal rosnąć, nawet gdy ogólny ekosystem płatnej telewizji nadal spada, pobierając wyższe opłaty abonenckie i zwiększając dystrybucję, ponieważ wiadomości i opinie stają się jeszcze ważniejsze dla pakietu kablowego.
W międzyczasie Newsmax będzie również dążył do fuzji i przejęć. Zgodnie z prezentacją inwestorską, konserwatywny serwis informacyjny chce kupować stacje radiowe i informacyjne, lokalne serwisy informacyjne i inne firmy medialne skierowane do grupy demograficznej 45+.